Aktieoption AVSLUTNING Aktieoption Optionsoptionskontraktet är mellan två samtyckande parter, och optionerna utgör normalt 100 aktier i ett underliggande lager. Put - och köpoptioner Ett aktieoption anses vara ett samtal när en köpare ingår ett avtal för att köpa ett lager till ett visst pris före ett visst datum. Ett alternativ anses vara en uppsättning när köpoptionen köper ett kontrakt för att sälja ett lager till ett överenskommet pris före eller före ett visst datum. Tanken är att köparen av ett köpoption tror att den underliggande aktien ökar, medan alternativet säljaren anser något annat. Optionsinnehavaren har fördelen att köpa aktien till en rabatt från dess nuvarande marknadsvärde om aktiekursen ökar före utgången. Om köparen emellertid tror att ett lager kommer att minska i värde, ingår han ett köpoptionsavtal som ger honom rätt att sälja beståndet vid ett framtida datum. Om det underliggande beståndet förlorar värde före utgången, kan optionsinnehavaren sälja det till ett premie från nuvarande marknadsvärde. Strykpriset för ett alternativ är vad som dikterar om det är värdefullt eller ej. Strike-priset är det förutbestämda priset där det underliggande beståndet kan köpas eller säljas. Kalloptionsinnehavare vinst när aktiekursen är lägre än nuvarande marknadsvärde. Sätt optionsinnehavarnas vinst när aktiekursen är högre än det nuvarande marknadsvärdet. Personaloptioner Personaloptioner motsvarar köp - eller köpoptioner, med några viktiga skillnader. Personaloptioner normalt väst snarare än att ha en viss tid till förfall. Det innebär att en anställd måste vara anställd under en bestämd tidsperiod innan han tjänar rätt att köpa sina alternativ. Det finns också ett bidragspris som tar platsen för ett aktiekurs, vilket motsvarar det nuvarande marknadsvärdet när arbetstagaren får optionerna. Välj rätt alternativ att handla i sex steg Två stora fördelar med optioner är (a) det omfattande utbud av tillgängliga alternativ och (b) deras inneboende mångsidighet som gör det möjligt att genomföra en tänkbar handelsstrategi. Optioner erbjuds för närvarande på ett stort antal aktier, valutor, råvaror, börshandlade fonder och andra finansiella instrument på varje enskild tillgång. Det finns i allmänhet dussintals strejkpriser och utgångsdatum. Alternativ kan också användas för att genomföra en bländande uppsättning handelsstrategier, allt från vaniljsamtal, sätta köp eller skriva, till bullish eller bearish spreads, kalenderspridningar och förhållandespreads. strängles och strangles. och så vidare. Men samma fördelar utgör också en utmaning för alternativet neophyte, eftersom det finns många alternativ att göra det svårt att identifiera ett lämpligt handelsalternativ. Läs vidare för att lära dig hur du väljer rätt alternativ att handla i sex enkla steg. Vi börjar med antagandet att du redan har identifierat den finansiella tillgången som ett lager eller ETF du vill handla med alternativ. Du kan ha kommit till denna underliggande tillgång på flera olika sätt med hjälp av en stock screener. genom att använda teknisk eller grundläggande analys. eller genom tredjepartsforskning. Eller det kan helt enkelt vara ett lager eller en fond som du har en stark åsikt om. När du har identifierat den underliggande tillgången. De sex steg som krävs för att identifiera ett lämpligt alternativ är enligt följande: Formulera ditt investeringsmål. Bestäm din riskbelöningsavgift. Kolla in volatiliteten. Identifiera händelser. Utjämna en strategi.......................................... Enligt min uppfattning följer den ordning som visas i de sex stegen en logisk tankeprocess vilket gör det enklare att välja ett visst alternativ för handel. Dessa sex steg kan memoreras genom en praktisk mnemonic (men inte i önskad ordning) BEVARAR som står för Parametrar, RiskReward, Mål, Volatilitet, Händelser och Strategi. En steg-för-steg guide för att välja ett alternativ Mål. Utgångspunkten när du gör några investeringar är ditt investeringsmål. och options trading är inte annorlunda. Vilket målsättning vill du uppnå med din optionshandel Är det att spekulera på en hausse - eller baissexponering av den underliggande tillgången Eller är det att säkra potentiell nackdelrisk på ett lager där du har en betydande position. tjäna lite premieinkomst. Oavsett ditt specifika mål bör ditt första steg vara att formulera det eftersom det utgör grunden för de efterföljande stegen. RiskReward. Nästa steg är att bestämma din risk-belöning utdelning, vilket är mycket beroende av din risk tolerans eller aptit för risk. Om du är en konservativ investerare eller näringsidkare. då kan aggressiva strategier som att skriva nakna samtal eller köpa stora alternativ för stora pengar (OTM) kanske inte passa dig. Varje optionsstrategi har en väldefinierad risk - och belöningsprofil, så se till att du förstår det noggrant. Flyktighet . Implicerad volatilitet y är den viktigaste determinanten av ett optionspris, så få en bra läsning på nivån av underförstådd volatilitet för alternativen du överväger. Jämför nivån av underförstådd volatilitet med beståndet historisk volatilitet och volatilitetsnivå på den breda marknaden, eftersom detta kommer att vara en nyckelfaktor för att identifiera din alternativ handelsstrategi. Händelser: Evenemang kan klassificeras i två brett kategorier över hela marknaden och aktiespecifika. Marknadsövergripande händelser är de som påverkar de breda marknaderna, som Federal Reserve-meddelanden och ekonomiska datautgivningar, medan stockspecifika händelser är saker som resultatrapporter, produktlanseringar och spin-offs. (Observera att vi bara överväger förväntade händelser här, eftersom oväntade händelser per definition är oförutsägbara och därmed omöjliga att föra i en handelsstrategi). En händelse kan ha en betydande inverkan på underförstådd volatilitet i fortsättningen till dess faktiska händelse och kan få stor inverkan på aktiekursen när det uppstår. Så vill du kapitalisera på volatiliteten före en nyckelhändelse eller vill du vänta på sidlinjen tills sakerna löser sig? Identifiera händelser som kan påverka den underliggande tillgången kan hjälpa dig att bestämma om lämplig utgång för din optionshandel. Strategi . Detta är det näst sista steget i att välja ett alternativ. Baserat på analysen som utförts i de föregående stegen känner du nu till ditt investeringsmål, önskat riskavdrag, nivå av underförstådd och historisk volatilitet och viktiga händelser som kan påverka det underliggande beståndet. Detta gör det mycket lättare att identifiera en specifik optionsstrategi. Låt oss säga att du är en konservativ investerare med en stor aktieportfölj och vill tjäna lite premieinkomst innan företagen börjar rapportera kvartalsresultatet om några månader. Du kan därför välja en täckt samtalsstrategi, som innebär att du ringer upp några eller alla aktier i din portfölj. Som ett annat exempel, om du är en aggressiv investerare som gillar långa skott och är övertygad om att marknaderna leder till en stor nedgång inom sex månader, kan du besluta att köpa djupt OTM-satser på stora aktieindex. Parametrar. Nu när du har identifierat den specifika optionsstrategin du vill genomföra, är allt som återstår att göra, att skapa alternativparametrar som utgångsdatum, strejkpris. och alternativ delta. Till exempel kanske du vill ringa ett samtal med den längsta möjliga utgången, men till lägsta möjliga kostnad, i vilket fall ett OTM-samtal kan vara lämpligt. Omvänt, om du vill ha ett samtal med hög delta, kanske du föredrar ett ITM-alternativ. Vi går igenom dessa sex steg i ett par exempel nedan. 1. Konservativ investerare Bateman äger 1 000 aktier i McDonalds och är oroad över möjligheten till en 5 nedgång i beståndet under nästa månad eller två. Mål. Hedge downside risk i nuvarande McDonalds innehav (1 000 aktier) aktierna (MCD) handlas på 93,75. RiskReward. Bateman bryr sig inte om en liten risk så länge den är kvantifierbar, men är orolig att ta på sig obegränsad risk. Flyktighet . Implicerad volatilitet på lite ITM-köpoptioner (strykpris på 92,50) är 13,3 för en månadssamtal och 14,6 för två månaders samtal. Implicerad volatilitet på något ITM-säljoptioner (strike-pris på 95,00) är 12,8 för en månads satser och 13,7 för två månader sätter. Marknadsvolatiliteten, mätt av CBOE Volatility Index (VIX), är 12,7. Evenemang . Bateman vill ha en häck som sträcker sig över McDonalds resultatrapport, som är planerad att släppas på lite över en månad. Strategi . Köp satser för att säkra risken för en nedgång i underliggande lager. Alternativ Parametrar. En månad 95 sätter på MCD finns på 2,15, medan två månader 95 satser erbjuds på 2,90. Alternativ Plocka. Eftersom Bateman vill säkra sin MCD-position i mer än en månad går han för de två månaderna 95-uppsättningarna. Den totala kostnaden för putpositionen för att säkra 1000 aktier av MCD är 2 900 (2,90 x 100 aktier per kontrakt x 10 kontrakt). Denna kostnad utesluter provisioner. Den maximala förlust som Bateman kommer att ådra sig är det totala premie som betalats för uppsättningarna, eller 2 900. Å andra sidan är den maximala teoretiska vinsten 93.750, vilket skulle inträffa i den extremt osannolika händelsen att McDonalds sänker sig till noll under de två månaderna innan putterna löper ut. Om aktien förblir ledig och handlas oförändrad till 93,75 mycket kort före säljningen löper ut, skulle de ha ett inneboende värde på 1,25 vilket innebär att Bateman skulle kunna återhämta sig om 1 250 av det belopp som investerats i satsen eller cirka 43. 2. Aggressiv Näringsidkare Robin är hausse på utsikt över Bank of America, men har begränsat kapital (1000) och vill genomföra en options trading strategi. Mål. Köp spekulativa långsiktiga samtal på Bank of America Aktien (BAC) handlar på 16,70. RiskReward. Robin har inget emot att förlora hela sin investering på 1000, men vill få så många möjligheter som möjligt för att maximera sin potentiella vinst. Flyktighet . Implicerad volatilitet på OTM-köpoptioner (aktiekurs på 20) är 23,4 för fyra månaders samtal och 24,3 för 16 månaders samtal. Marknadsvolatiliteten, mätt av CBOE Volatility Index (VIX), är 12,7. Evenemang . Ingen. De fyra månaders samtalen löper ut i januari, och Robin tror att aktiemarknadernas tendens att avsluta året på en stark notering kommer att gynna BAC och hennes optionsposition. Strategi . Köp OTM-samtal för att spekulera på en ökning i BAC-aktien. Alternativ Parametrar. Fyra månaders 20 samtal på BAC finns tillgängliga på 0,10 och 16 månaders 20 samtal erbjuds på 0,78. Alternativ Plocka. Som Robin vill köpa så många billiga samtal som möjligt väljer hon sig för de fyra månaderna 20 samtal. Exklusive provisioner kan hon förvärva så många som 10.000 samtal eller 100 kontrakt, till det aktuella priset på 0,10. Även om man köper de 16 månaderna skulle 20 samtal ge sitt alternativ handel ytterligare ett år att träna, de kostar nästan åtta gånger så mycket som de fyra månaders samtalen. Den maximala förlust som Robin skulle ådra sig är den totala premien på 1000 som betalats för samtalen. Den maximala vinsten är teoretiskt oändlig. Om ett globalt bankkonglomerat kallar det GigaBank följer med och erbjuder att förvärva Bank of America till 30 i kontanter under de närmaste månaderna, skulle de 20 samtalen vara värd minst 10 vardera och Robins alternativposition skulle vara värt en cool 100 000 ( för en 100-faldig avkastning på hennes första 1000 investering). Observera att aktiekursen 20 är 20 högre än aktiens nuvarande pris, så Robin måste vara ganska säker i sin haussefulla syn på BAC. Medan det stora utbudet av strejkpriser och utfall kan göra det utmanande för en oerfaren investerare att nollställa ett visst alternativ följer de sex steg som beskrivs här en logisk tankeprocess som kan hjälpa till vid valet av ett alternativ att handla. Mnemonic PROVES hjälper till att återkalla de sex stegen. Upplysningar: Författaren ägde inte några av de värdepapper som nämns i denna artikel vid tidpunkten för publiceringen. Klicka här för att kolla vår senaste vin som letar efter det snabbaste sättet att vinna med oss. Kanske är du en upptagen verkställande som inte har råd att gå igenom vårt 30-dagars Star Trading System mentorprogram. Kanske du är någon som hellre skulle få mat fisken än att lära sig att fiska. Kanske du är ute efter att hantera detta som ett företag där varje inköpsköp gav en vinst på kapitalet. Oavsett din anledning är Masters Stock Option Pick-tjänsten den definitiva lösningen att tjäna pengar med oss direkt. Vårt val av lageroption är idealisk för handlare som vill fånga de hetaste avkastningarna inom en kort tidsram. Det är därför som vi köper och säljer alternativ i denna vinnande aktieoptionsplocktjänst. Alternativt har alternativ mycket god potential för att få enorma vinster i en mycket kort till medellång tidsfördelning. Eftersom vårt aktieoptionsval använder en teknisk svänghandelsstrategi är det vanligt att vi stänger våra positioner inom 5 till 10 dagar eller mindre med topp, sizzling hot returns. WOW, det här är fantastiskt. TACK, TACK TACK Du har gett den vanliga mannen, ett sätt att handla med framgång, jag har återhämtat mer än hälften av de förluster som jag har uppkommit under ett år med bara en veckas prenumeration --- Dwayne Mayor, Santa Fe, New Mexico. (Obs: Alla testimonier är verifierbara. Vänligen kontakta grundaren för verifiering. Enskilda resultat kan variera.) Till skillnad från andra stock pick-tjänster som ger dig dussintals eller sämre, hundratals signaler varje dag och låter dig välja rätt handel till gör, bra ge dig ett eller två SPECIFIKA ELITE-optioner väljer per dag som du kommer att handla för explosiva vinster. Det finns inget gissningsarbete involverat PLUS, speciella val av vår grundare som du inte kommer att få från vårt Star Trading System kommer också att inkluderas. Jag var väldigt skeptisk i början om att försöka din Masters Daily Stock Options Pick. Jag följde din ledning och köpte i juni cirka 1400 av SNDA. Cirka två veckor senare sålde jag på 2800 för en mycket trevlig 1400 vinst. TACK JASON. Jag ser fram emot många mer framgångsrika affärer. --- Barry S. Spokane, WA. (Observera: Alla testimonier är verifierbara. Vänligen kontakta grundaren för verifikation. Individuella resultat kan variera.) Vi producerar i genomsnitt 5 till 7 picks per månad under normala marknadsförhållanden, men när marknadsförhållandena inte är ideala för swing trading, skulle vi behålla du ut och producera mycket mindre val. Glad, välsignat nytt år 2014. Tack så mycket för din vägledning. Jag berättade för en vän över lunch idag hur mycket tacksam jag är för dig. Tack en biljon och kan du bli välsignad med stor glädje, skratt och kärlek .. --- Christina Goh, Singapore. (Obs: Alla testimonier är verifierbara. Vänligen kontakta grundaren för verifiering. Individuella resultat kan variera.) För att undvika mänskliga fel och känslor kommer varje val med de exakta stoppförlusterna och vinstpunkterna så att du kan helt automatisera ditt handelskonto. Var och en av Våra stoppförluster och vinsttagandepunkter har omsorgsfullt optimerats genom 12 års realtidshandel för att optimera vinster och minimera förluster. Marknadsförhållandena ändras varje dag. Det är därför varje val kommer också att följas upp med uppdaterad daglig vinst och stoppa förlustpoäng som kan justeras innan marknaden öppnas. Varje hämtning följs upp dagligen med specifika kommentarer och rekommendationer tills positionen är stängd. Du är ALDRIG ensam och aldrig vänster gissning Dina aktieoptionsplockningar ger otroligt avkastning Jag uppskattar det faktum att du är väldigt tålmodig med dina inställningar. Det gjorde mitt alternativ handel kul igen. Tack en miljon --- Ed Leyson, Los Angeles, USA. (Obs: Alla testimonier är verifierbara. Vänligen kontakta grundaren för verifiering. Individuella resultat kan variera.) När du prenumererar på våra tjänster kommer du att skickas en daglig aktieoptionsväljningsvarning e-post som berättar om det finns ett val för dagen eller inte . Alla plockar kommer med specifika, lättförståeliga instruktioner. Dessa inkluderar exakt vilken aktie eller möjlighet att köpa, exakt hur man går in i handeln, samt de rekommenderade stoppförlusterna och utgångspunkterna. Du är aldrig ensam. Var med dig varje steg i vägen Varje val kommer med: Lagernamn: Det specifika beståndet att köpa alternativ på Max antal kontrakt: Likviditeten beräknas för att du inte hamnar i en stor position som är svår att sälja Andel av din fond att begå: En rekommenderad procentsats kommer att föreslås till dig enligt den bedömda marknadsrisken. Var ska du placera din stoppförlust: Det finns inget gissning. En objektiv, automatiserad stoppförlust punkt ges så att du inte behöver övervaka marknaden alls Vinstpunkt: De ursprungliga vinstmålen kommer att ges. Dessa mål uppdateras dagligen och revideras efter behov. PLUS, åtgärder som vidtas vid valet uppdateras dagligen i ditt konto innan marknaden öppnas. På så sätt kan du ta vinst direkt efter marknadsöppningen - precis när jag väljer Välj idag är det för XYZ att gå upp Vänligen köp inte mer än 30 kontrakt av XYZs Jan 50 Ringalternativ med högst 25 av din fond vid rådande fråga pris. Vänligen sälj positionen för att stoppa förlusten när XYZs sista pris är mindre än 40. Vänligen sälj positionen för vinstdisposition när XYZs sista pris är större än 60. Abonnenter kan också välja mellan att endast ha positiva positiva plockningar (köpoption plockar på aktier som förväntas gå upp), väljer endast bearish (säljoptionsval på lager som förväntas gå ner), eller båda. Ja Du kan använda Masters Stock Option Picks för att handla alternativ med ditt IRA-konto eftersom det innebär inget mer än enkelt köp och köp av köpoptioner. Inga komplexa strategier för spridning eller krediteringsstrategier behövs. Endast enkelt köp och sälja köpoptioner till din ekonomiska framgång Var säker på att du söker råd från din lokala finansiell rådgivare innan du handlar med ditt IRA-konto. Alternativ innebär risk och är inte lämplig för alla investerare. Vill bara säga att jag har använt din strategi för de senaste 2 veckorna och det måste vara den bästa strategin jag någonsin har använt. Jag gjorde 325 förra veckan jag köpte just 3 fler picks från dig. --- Anthony Riccardi, Connecticut, USA. (Obs: Alla testimonier är verifierbara. Vänligen kontakta grundaren för verifiering. Individuella resultat kan variera.) Aldrig handlas alternativ innan Inget handelskonto Ingen optionskunskap Inget problem Du kommer att lära dig allt om options trading och vägledas om hur man öppnar en handel konto via vår Basic Option Trading Workshop GRATIS när du registrerar dig för Masters Stock Options Picks Faktum är att du faktiskt kan handla aktierna själv med våra rekommendationer Endast 1 i din första månad då bara 49 per månad Vanliga frågor här.
No comments:
Post a Comment